De standen van de futures duiden op een lagere opening van de AEX!
Naast de ontwikkelingen van het coronavirus zullen beleggers hun focus hebben op de inkoopmanagersindex van de dienstensector en de officiële banencijfers van de VS. In China kon, door Markit, een verbetering van de dienstensector worden gemeld van 26,5 naar 43 terwijl het cijfer in Japan verzwakte van 46,8 tot 33,8 en staat daarmee een fractie boven het dieptepunt van 2009.
Wall Street sloot donderdag wel hoger vanwege een stijgende olieprijs waarvan nog steeds niet duidelijk is of de productiebeperking daadwerkelijk doorgevoerd zal worden. De Dow steeg 2,2% de S&P500 won 2,3% en de Nasdaq sloot 1,7% hoger. In Azië is het beeld zwak met China dat 0,7% lager staat, Hong Kong laat een verlies zien van 0,9% en in Japan staat de Nikkei vlak voor sluiting 0,8% lager. De Crude Oil Future noteert USD 23,80 bij een EUR/USD op 1,08481.
Cijfers over de dienstensector (maart) volgen nog van Spanje (09.15 uur), Italië (09.45 uur), Frankrijk (09.50 uur), Duitsland (09.55 uur), de Eurozone (10.00 uur), Engeland (10.30 uur) en de VS (15.45 uur Markit en 16.00 uur ISM). Het officiële banenrapport van de VS over maart wordt om 14.30 uur verwacht.
Beleggers kijken uit naar een oplossing die de daling van de olieprijs een halt toe roept. Trump liet woensdag al weten dat hij wil bemiddelen tussen Rusland en Saudi-Arabië die tot nu toe geen overeenstemming konden bereiken om de productie te beperken. In plaats daarvan is de kraan zelfs verder open gedraaid terwijl de vraag vrijwel dagelijks verder afneemt. Hoewel er nog geen keiharde bevestiging te vinden is, lijkt er nu toch enige beweging te zitten richting een oplossing zodat de olieprijs alvast flink begon te stijgen nadat de markten eerder nog geschrokken waren door de enorme toename van het aantal wekelijkse steunaanvragen in de VS.
De AEX kon donderdagmorgen toch nog licht hoger van start gaan op 473,98 punten waarmee de forse verliezen op Wall Street genegeerd werden. Zwaargewicht Royal Dutch Shell stond opnieuw in de schijnwerpers nadat Trump had laten weten dat hij wel wilde bemiddelen over een beperking van de olieproductie. Zeker nu de binnenlandse vluchten in de VS mogelijk ook geschrapt zullen worden zou dit de olieprijs naar een nieuw dieptepunt kunnen drukken en daar zit vrijwel niemand op te wachten. Tot 14.30 uur bewoog de AEX redelijk constant rond de 478 punten maar dat werd abrupt verstoord door de explosieve groei van de wekelijkse steunaanvragen in de VS die vorige week al de 3 miljoen waren gepasseerd maar nu zelf gestegen waren tot ruim 6,6 miljoen en dat is sinds 1968 een ongekend aantal. De stemming sloeg direct om en de AEX dook naar 468,12 punten om vervolgens eerst tot rust te komen. De berichtgeving over een mogelijke beperking van de olieproductie met 10 miljoen vaten per dag (of meer) miste zijn uitwerking niet want opnieuw draaide het sentiment en steeg de olieprijs met ruim 20% zodat de handel in Royal Dutch Shell zelfs tijdelijk werd stilgelegd. De AEX bewoog in ruim één uur meer dat 3% met 482,66 punten als hoogste niveau. Toch kwam er vanuit het Kremlin of de Saoedische kroonprins geen duidelijke bevestiging op het bericht van Trump zodat er twijfels blijven over de betrouwbaarheid van dit bericht. Verder bleek uit cijfers over de handelsbalans over februari nog dat het Amerikaans tekort is gedaald van 45,5 miljard dollar tot 38,9 miljard dollar en de fabrieksorders bleven in februari nog stabiel. De bedrijvigheid in New York is in maart wel hard geraakt en zakte van 51,9 tot 12,9. De AEX kon, vooral dankzij Royal Dutch Shell, 1,5% hoger sluiten op 478,28 punten. De DAX steeg 0,3% en de Euro STOXX50 won eveneens 0,3%. Crude Oil is gestegen naar USD 25,12 bij een EUR/USD op 1,08535.
Grootste stijger binnen de AEX was het aandeel Royal Dutch Shell dat 9% hoger kon sluiten. ABN AMRO herstelde 6,75% en Aegon sloot 4% hoger. Bij de AMX steeg SBM Offshore 8,7% en Fugro herstelde 7,6%. Intertrust wist ondanks het schrappen van dividend toch nog 4,7% hoger te sluiten.
Grootste daler binnen de AEX was ASML dat 2,1% verloor. Heineken zakte 1,1% en RELX 0,8%. Bij de AMX verloor GrandVision 8,8% op het bericht dat de prijs van de overname mogelijk opnieuw besproken zal moeten worden, Vopak verloor 6,2% op een mogelijke beperking van de productie en Fagron verloor 3,6%.
De trend voor de korte termijn van de AEX-index is Negatief.
Door een stijging van 1.5% lag de slotkoers op EUR 478.3. Over de afgelopen 5 dagen bedraagt de daling 1.0%. De opwaartse correctie na de vorming van een hogere koersbodem neemt af in kracht. Een lagere koerstop op EUR 448.4 is noodzakelijk om de huidige trend in stand te houden. Het niveau wordt momenteel getest en is reeds doorbroken, maar nog niet overtuigend genoeg. De indicatoren voor de korte termijn van de AEX-index wijzen per saldo op een neerwaartse trend (MACD(<)0, MA50 daalt) maar met een positief momentum (MACD boven signaallijn, signaallijn Stochastics stijgt). Dit geeft aan dat er sprake is van een opwaartse correctie in de dalende trend. Tekst en advies zijn gebaseerd op de slotkoers van donderdag 2 april 2020.
Beleggers die willen anticiperen op een stijging van de AEX kunnen een hefboomproduct BEST Turbo Long kiezen met een stop-loss op 440,14 (ISIN: DE000KB093Z8).
Beleggers die willen anticiperen op een daling van de AEX kunnen een hefboomproduct BEST Turbo Short kiezen met een stop-loss op 501,48 (ISIN: DE000KB07611).
De trend voor de korte termijn van de S&P500 is Negatief.
Met een stijging van 2.3% werd donderdag een slotkoers van USD 2527 bereikt. In totaal is de koers de afgelopen 5 dagen met 3.9% gedaald. De nieuwe neerwaartse richting van het VG 40 eind februari 1920 op USD 2979 initieerde mede de huidige negatieve trend. Door de hogere koerstop op USD 2630 staat de dalende trend onder druk. Een doorbraak van USD 2237 is noodzakelijk voor een bevestiging van het negatieve trendbeeld. Vooralsnog is dit een realistisch scenario. De indicatoren voor de korte termijn van de S&P500 wijzen per saldo op een neerwaartse trend (MACD(<)0, Stochastics(<)50, MA50 daalt) maar met een positief momentum (MACD boven signaallijn, signaallijn Stochastics stijgt). Dit geeft aan dat er sprake is van een opwaartse correctie in de dalende trend. Tekst en advies zijn gebaseerd op de slotkoers van donderdag 2 april 2020.
Beleggers die willen anticiperen op een stijging van de S&P500 kunnen een hefboomproduct Best Turbo Long kiezen met een stop-loss op 2.300,99 (ISIN: DE000KB096F3).
Beleggers die willen anticiperen op een daling van de S&P500 kunnen een hefboomproduct Best Turbo Short kiezen met een stop-loss 2.993,12 (ISIN: DE000KB071N0).
Disclaimer
VDVM geeft onafhankelijk advies en commentaar op de internationale financiële markten. Het Turbobericht een product van VDVM. VDVM is een handelsnaam van Vlug, Davids & Van Mourik B.V. Auteur Arent Thijsen is directeur bij VDVM (www.vdvm.nl). Arent Thijsen heeft geen beleggingen in de financiele instrumenten waarover een advies wordt gegeven in dit bericht.
Alle eigendomsrechten van deze communicatie en zijn inhoud zijn eigendom van Citigroup Global Markets Europe AG, hierna te noemen Citi. De inhoud van deze communicatie reflecteert niet de mening van Citi maar uitsluitend de mening van de auteur. Ondanks dat de informatie van dit document zorgvuldig in elkaar is gezet door de auteur, gebaseerd op bronnen die de auteur als betrouwbaar beschouwt, kan er geen enkele aansprakelijkheid voor de juistheid, volledigheid en/of kwaliteit van de informatie worden aanvaard. Het herdistribueren en/of kopiëren van dit document zijn alleen toegestaan in overeenstemming met wettelijke regulering of met voorafgaande schriftelijke toestemming van Citi. De auteur, Citi en/of enige Citigroup Inc. entiteiten zijn niet aansprakelijk voor directe en/of indirecte schade, die voortvloeien uit het gebruik van informatie uit deze communicatie.
Het prospectus van Citi Turbo’s en Limited Turbo’s is verkrijgbaar bij Citigroup Global Markets Europe AG, New issues and Structuring, Frankfurt Welle -Reuterweg 16- 60323 Frankfurt am Main, Duitsland (www.citifirst.com). Een beslissing om van Citi Turbo’s en Limited Turbo’s te kopen dient uitsluitend gebaseerd te zijn op het prospectus.
Deze publicatie is uitsluitend bedoeld ter informatie en is geen aanbod, noch uitnodiging of advies tot het kopen en / of verkopen van een product. In het verleden behaalde resultaten bieden geen garantie voor de toekomst.